橡膠：基本面有一定支撐 建議多單持有

 

　　2：美國12月零售銷售環比不及預期，PPI同比創2014年9月以來新高。美國12月零售銷售環比0.6%，不及預期。本次增速較上月提高的主要原因在于汽車銷售強勁，其他一些零售行業的頹勢因而被抵消。PPI同比1.6%，表明通脹率進一步接近美聯儲目標水平。

 

　　3：媒體：英國首相May準備硬脫歐。英國星期日電訊報稱，英國首相May將在下周二的講話中，表明她愿意犧牲英國單一市場和關稅聯盟成員國身份，以結束人口自由流動。“硬脫歐”將平息她所在政黨中疑歐派的質疑聲，但或許會招致親歐派對她把硬脫歐置于對經濟保護之前的批評。

 

　　國內：

 

　　1：2016年各省市GDP成績單陸續出爐，重慶增速超10%再次領跑。目前全國有多個省市的2016年GDP數據出爐，各區域間的經濟增速差距較大，其中重慶GDP增速超過10%，處于領跑地位。北京、上海增速均處于全國平均水平的6.7%。山西省低于目標增速，同比增速4.5%。

 

　　2：新華社：IPO常態化可以“給力”實體經濟。新華社援引分析觀點稱，IPO節奏的加快在很大程度上恢復了股市的融資功能。目前IPO企業的規模相對較小，融資額度也不大，只要符合IPO的要求，這些企業都應該平等地享有在股票市場融資的權利。

 

　　3：央行節前投放資金：開展3055億MLF操作。央行開展3055億MLF操作。其中，6個月期1230億、1年期1825億，利率與上期持平，分別為2.85%、3.0%。周五有1015億6個月期MLF到期。公開市場單日凈回籠700億，結束了此前連續四日凈投放格局。

 

　　交易提示：國企改革預期偏暖提振市場，但供給加速不利市場估值，期指震蕩偏弱。

 

　　國債期貨：

 

　　1、央行節前投放資金：開展3055億MLF操作。

 

　　央行開展3055億MLF操作。其中，6個月期1230億、1年期1825億，利率與上期持平，分別為2.85%、3.0%。周五有1015億6個月期MLF到期。公開市場單日凈回籠700億，結束了此前連續四日凈投放格局。

 

　　2、大漲300點，離岸人民幣盤中升破6.83關口！

 

　　周五早間人民幣兌美元中間價報6.8909，為1月6日來最高，較上日中間價6.9141漲232點，創一周來最大漲幅。離岸人民幣兌美元盤中最高達6.8279，日內漲逾300點。周五夜盤，在岸人民幣（CNY）兌美元收報6.9022元，較周四下挫121點。北京時間周六早6點，離岸人民幣（CNH）兌美元紐約尾盤上漲166點或0.24%，報6.8430元，本周累漲0.53%或367點。

 

　　3、媒體：英國首相May準備硬脫歐。

 

　　英國星期日電訊報稱，英國首相May將在下周二的講話中，表明她愿意犧牲英國單一市場和關稅聯盟成員國身份，以結束人口自由流動。“硬脫歐”將平息她所在政黨中疑歐派的質疑聲，但或許會招致親歐派對她把硬脫歐置于對經濟保護之前的批評。

 

　　交易提示：央行開始投放跨節資金，短期資金面較為寬松，資金面擔憂有所緩和，但中期壓力仍在，期債震蕩。僅供參考

 

　　有色金屬：

 

　　1、中國12月出口再度下滑，進口略超預期。今日中國海關總署發布進出口數據顯示，按美元計，中國12月出口同比-6.1%，預期-4%，前值由0.1%修正為-1.6%；中國12月進口同比3.1%，預期3%，前值由6.7%修正為4.7%；中國12月貿易帳408.2億美元，預期475.5億美元，前值由446.1億美元修正為442.3億美元。

 

　　2、中國12月份進口未鍛造的銅及銅材49萬噸，同比增長2.9%。海關總署公布的數據顯示，中國12月份進口未鍛造的銅及銅材49萬噸，11月份進口未鍛造的銅及銅材38 萬噸。1-12月份未鍛造的銅及銅材進口總量為495萬噸；去年同期累計481萬噸，同比增長2.9%。

 

　　3、俄羅斯1-11月鋁出口增加，鎳及銅出口下降。莫斯科消息，俄羅斯聯邦海關總署公布的數據顯示，1-11月，俄羅斯向獨聯體以外國家出口的鋁較去年同期增加10.88萬噸，而鎳及銅出口下降。

 

　　4、倫敦時間1月13日17:00（北京時間1月14日01:00），三個月期銅收盤沒有成交，最后買盤報每噸5，909美元，上漲1.2%。三個月期鋁上漲1.1%，收報每噸1，809美元。三個月期鎳收漲1.7%，報每噸10，450美元。三個月期鋅收高2.3%，報每噸2，791美元。三個月期鉛大漲4.8%，報每噸2，224美元。三個月期錫收高0.4%，報每噸21，145美元。

 

　　交易提示：美元回落以及需求改善預期提振銅價，建議多單謹慎持有。鋅鋁多單持有。

 

　　貴金屬：

 

　　1、美國12月零售銷售環比不及預期，PPI同比創2014年9月以來新高。美國12月零售銷售環比0.6%，不及預期。本次增速較上月提高的主要原因在于汽車銷售強勁，其他一些零售行業的頹勢因而被抵消。PPI同比1.6%，表明通脹率進一步接近美聯儲目標水平。

 

　　2、馬里2016年黃金產量增加0.4噸。馬里礦業部近日稱，馬里2016年生產了50.9噸黃金，高于2015年生產的50.5噸。馬里是非洲第三大黃金生產國，位列南非及加納之后，黃金產量增加部分是受澳大利亞Resolute Mining公司運營的Syama礦產量改善提振。

 

　　3、1月13日SPDR黃金持倉增加0.37%，iShares白銀凈持倉持平。全球最大黃金上市交易基金（ETF）--SPDR GOLD Trust1月13日上周五黃金持倉增加2.96噸至807.96噸，同期全球最大白銀ETF--iShares Silver Trust的白銀凈持倉持平。

 

　　4、紐約時間1月13日13:30（北京時間1月14日02:30），交投最活躍的COMEX 2月期金合約收跌3.6美元，或0.3%，結算價報每盎司1，196.20美元。3月白銀期貨收跌6美分，結算價報每盎司16.765美元。

 

　　交易提示：美元和美債收益率下跌支撐金價上漲，SPDR黃金ETF持倉近兩個月來首次增持，黃金多單持有。

 

　　動力煤、焦煤、焦炭、鋼材：

 

　　1、經河北省環境應急與重污染天氣預警中心與中國環境監測總站和省環境氣象中心聯合會商，預計1月14日至18日前后我省將出現一次重污染過程，區域一（石家莊、保定、廊坊、邢臺、衡水、邯鄲、定州、辛集市）14日至18日將達到區域紅色預警水平，區域二（唐山、滄州市）15日至18日將達到區域橙色預警水平。區域一城市（石家莊、保定、廊坊、邢臺、衡水、邯鄲、定州、辛集市）啟動Ⅰ級應急響應，區域二（唐山、滄州市）啟動Ⅱ級應急響應。

 

　　2、15日在此間召開的湖北省第十二屆人民代表大會第五次會議上，湖北省代省長王曉東在政府工作報告中說，該省將在兩年內關閉全部煤炭生產企業。王曉東表示，2017年該省將堅持用市場化法治化方式去產能，分類推進重點行業壓減過剩產能，依法依規處置“僵尸企業”，淘汰落后產能。同時，加快十大行業清潔化改造，支持風能、太陽能(13.00 -3.63%,買入)、生物質能等可再生能源發展。

 

　　3、上周鋼材市場價格小幅反彈，在去產能政策的刺激下，期貨市場率先大幅走強，帶動現貨價格出現上漲。市場交投雖有轉好，但在春節臨近下，終端需求將至冰點，商家操作仍以積極出貨為主，價格上漲后基本處于有價無市的狀態。隨著期貨拉升熱度的減退，鋼坯價格下跌50至2840元/噸，雖然鋼廠繼續挺價，但考慮到節前需求停滯。綜合預計本周鋼材市場價格將盤整運行為主。螺紋鋼方面，全國25個主要市場HRB400（20mm）螺紋鋼價格報3340元/噸，較上一交易日價格漲6元/噸；熱軋卷板方面，全國24個市場4.75mm熱軋板卷價格報3809元/噸，較上一交易日價格跌5元/噸；中厚板方面，全國23個主要市場普20mm中板價格報3560元/噸，較上一交易日價格漲1元/噸。

 

　　4、13日鐵礦石普氏指數報80.45美元/干噸，跌0.7美元/干噸。

 

　　5、13日秦皇島港Q5500動力煤604元/噸，跌1元/噸；秦皇島港口煤炭庫存為652.5萬噸，降14.5萬噸；秦皇島港口錨地數為52艘，減6艘；秦皇島港至廣州港運費33.1元/噸，跌0.1元/噸；六大電廠煤炭庫存為14.54天，延長0.36天；六大電廠日均耗煤量68.5萬噸，減1.6萬噸。

 

　　6、13日夜盤，螺紋鋼期貨1705收3238元/噸，漲31元/噸；熱軋卷板合約1705收3609元/噸，漲32元/噸；鐵礦石期貨1705收639元/噸，漲30元/噸；焦炭期貨合約1705收1770元/噸，漲67元/噸；焦煤期貨合約1705收1312.5元/噸，漲54.5元/噸；動力煤期貨合約1705收533.8元/噸，漲8.4元/噸。

 

　　交易提示：螺紋05、熱卷05多單繼續持有；焦煤、焦炭、鐵礦石05多單謹慎持有；動力煤暫不做空。

 

　　甲醇、LLDPE、PP、PTA：

 

　　1、紐約時間1月13日14:30（北京時間1月14日3:30），NYMEX2月原油期貨合約收跌0.64美元，或1.21%，結算價報每桶52.37美元。布蘭特原油期貨收跌0.56美元或1%，報每桶55.45美元。本周下跌約3%。

 

　　2、石腦油日本520.5（-1.6）美元/噸，乙烯CFR東北亞1110（0）美元/噸，丙烯CFR中國906（1）美元/噸，PX CFR臺灣873（7.3）美元/噸。

 

　　3、甲醇現貨市場價格，江蘇地區低端報價2930元/噸，跌50元/噸；魯南地區低端報價2570元/噸，漲20元/噸；內蒙古地區低端報價2150元/噸，持穩。

 

　　4、L現貨價格，華北國產線性主流報9950元/噸，持穩；華東線性主流報10000元/噸，持穩；華南線性主流報10075元/噸，持穩。

 

　　5、PP市場，華東拉絲主流報8800元/噸，漲25元/噸；華北報8700元/噸，持穩；華南報8950元/噸，持穩。

 

　　6、PTA現貨，華東PTA現貨送到價格報盤5315元/噸，漲25元/噸；CFR臺灣主港船貨640美元/噸，漲5美元/噸。華東聚酯切片主流報價7650元/噸。

 

　　7、甲醇主力期貨1705收2759元/噸，漲18元/噸；LLDPE主力期貨1705收10105元/噸，漲280元/噸；PP主力期貨1705收8881元 /噸，漲139元/噸；PTA主力期貨1705收5456元/噸，漲8元/噸。

 

　　交易提示：買l05拋pp05剩余頭寸持有；周邊品種沖高以及春節前運費上漲帶動甲醇走勢，甲醇05暫不做空；TA逢低做多思路，5400止損

 

　　原油

 

　　1：2017年1月16日是美國馬丁路德金紀念日假期，美盤休市，有特別交易時段

 

　　2：亞洲燃料油銷售連續兩年創紀錄高位

 

　　亞洲380-cst燃料油現貨升水周五小升，受BP持續的買興支撐，BP以較周四更高的升水購買了一艘船貨。船用燃料油市場上，最新的官方數據顯示2016年新加坡售出的船用燃料油連續第二年創下紀錄高位，盡管12月有所下降。2016年新加坡船用燃料油銷售量升至創紀錄的4，860萬噸，較2015年增長7.7%。

 

　　3：中東和俄羅斯煉廠火災或影響1月底中質餾分油船貨

 

　　中東和俄羅斯煉廠火災提升了柴油和航煤的現貨價差。他們補充稱，印度尼西亞和印度的現貨需求亦支撐了價差。阿布扎比國家石油公司（ADNOC）周三稱，已撲滅TakreerRuwais煉廠的火災，生產和供應不受影響。但交易商稱，幾艘本打算在1月底裝船的中質餾分油船貨，已被推遲，不過不能立即獲得證實。

 

　　4： 截止1月13日的一周，美國在線鉆探油井數量522座，比前周減少7座，比去年同期增加7座

 

　　5：投機商在紐約商品交易所輕質原油期貨中持有的凈多頭減少1.5%

 

　　美國商品期貨管理委員會最新統計，截止1月10日當周，紐約商品交易所原油期貨中持倉量2114656手，增加25332手。大型投機商在紐約商品交易所原油期貨中持有凈多頭433562手，比前一周減少6512手。其中多頭減少3856手；空頭增加2656手。

 

　　交易提示：:近期市場情緒轉為謹慎，VLCC運費的持續回落顯示淡季的到來。22日將召開OPEC減產以來的首次減產監督委員會會議，按照目前公布出來的零星消息來看，減產的執行可能已經有六成左右。沙特已超額執行減產，并稱將在2月份進一步執行減產。

 

　　22日召開的會議預計利多可能性大，短線或有提振，但不看強勢上漲。周初幾天若沒有利多消息刺激下，或繼續維持弱勢震蕩。短線滾動操作為主，若有低位多單底倉建議投資者可長線持有。

 

　　橡膠：

 

　　1、國內15年天膠價格，上海18900（+100）。

 

　　2、外盤CIFRSS3報價收于2680（0）美元/ 噸，馬來20號標膠報價收2310（-20）美元/噸。

 

　　3、泰國橡膠原料價格窄幅震蕩，生膠片81.91，漲0.34；煙膠片85.99，漲0.65；膠水73.00，漲3.00；杯膠70.00，漲2.00。

 

　　4、中石化華東銷售公司丁二烯掛牌價不變，執行21500元/噸。上海金山12萬噸/年丁二烯裝置正常運行。鎮海煉化16.5萬噸/年丁二烯裝置正常開工。揚子石化丁二烯產能共22萬噸/年。產品主要自用和互供為主，少量外銷。

 

　　5、合成膠價，丁苯膠1502齊魯石化華東23750（-500），順丁膠BR9000齊魯石化華東25500（0）。

 

　　6、中汽協：2016年，我國汽車產銷分別完成2811.9萬輛和2802.8萬輛，比2015年分別增長14.5%和13.7%，分別高于2015年11.2個和9.0個百分點，產銷總量再創歷史新高。

 

　　7、上期所天然橡膠期貨倉單報249560（+2210）。

 

　　交易提示：東南亞主產區處于高產期，不過整體原料收購價格高企，美金市場價格受到國內盤面影響寬幅震蕩。國內產區進入停割期，現貨價格有所抗跌，全乳膠、合成膠價差收斂至低位，現貨價格存在一定支撐，關注后市現貨資源。當前國內輪胎廠開工率維持穩定，下游工廠剛需短期穩定，由于出口訂單較好，預計輪胎廠開工率短期穩定。中長期重卡銷量有利多預期，基本面有一定支撐，泰國南部、馬來西亞發生水災嚴重阻礙割膠進度，建議多單持有。

 

　　豆類、油脂類：

 

　　1、巴西馬托格羅索州農業及經濟研究所（IMEA）周五報告稱，截至周五，巴西頭號大豆產區-

 

　　馬托格羅索州的大豆收割工作已完成5.3%，去年同期為2%。得益于降雨充沛，去年馬托格羅索州農戶提前播種大豆，因此也提前收割。IMEA大豆市場專家AnGElo Luís Ozelame預測稱，該州已收割150萬噸大豆。

 

　　2、截止1月13日，國內豆油商業庫存總量96.84萬噸，較上周同期的92.05萬噸增4.79萬噸，增幅為5.2%，較去年同期的84萬噸增12.84萬噸增15.29%。

 

　　3、截止1月13日，全國港口食用棕櫚油庫存41.62萬，較上月同期的29.62萬噸增12萬噸，增幅40.5%，較去年同期87.13降45.51萬噸，降幅52.2%。

 

　　交易提示：美國農業部下調單產和種植面積，導致期末庫存下降，后期或上調出口，期末庫存有望進一步下降。但巴西大豆收割進度遠超去年同期，擠壓美豆出口。南美天氣仍有不確定性，對期價仍有支撐。國內豆粕油脂維持觀望。

 

　　白糖：

 

　　1、 據外電1月13日消息，巴西甘蔗行業組織UniCA周五在一份報告中稱，巴西中南部地區在12月下半月僅生產了12.7萬噸糖，遠低于上半月生產的37.9萬噸，因糖廠基本結束2016/17年度甘蔗壓榨。中南部地區是巴西主要甘蔗種植帶，該地區的糖廠在12月下半月壓榨了300萬噸甘蔗，上半月甘蔗壓榨量為722萬噸。中南部地區約有300家糖廠，Unica稱1月初只有15家在運營。這是因2016年大多數時間里天氣良好，令甘蔗壓榨進程穩定。報告稱，12月甘蔗產糖率較去年同期下降19%，因2016年上半年的霜凍及強干旱對田地造成負面影響。Unica預期一些糖廠將在3月恢復運營，較以往提前壓榨2017/18年度甘蔗，因行業有一個長間作期且有足夠的時間調整設備為新榨季做準備。

 

　　2、 據道瓊斯1月13日消息，本周印度糖價觸及七年高位，因需求改善且供應下降。經紀公司Angel Commodities的分析師們在一份報告中稱，2016年10月至2017年9月期間印度糖產量可能下降至2，200萬噸，較之前的預估減少4.3%，因甘蔗短缺將使該國主要生產邦Maharashtra邦的糖廠將提前關閉。在當前年度中，Maharashtra邦糖產量可能下降40%至500萬噸。印度政府已經表示庫存足以滿足當地的需求并稱不考慮削減進口關稅。

 

　　3、 ICE原糖期貨周五下滑，為四個交易日內首次下跌。ICE 3月原糖期貨收跌0.24美分，或1.2%，報每磅20.52美分。倫敦3月白糖期貨收低4.80美元，或0.9%，報每噸534.60美元。

 

　　交易提示：原糖下跌。除云南外的三大蔗糖主產區糖廠已全部開榨，比往年提速，預計16/17年度庫存高峰期也將提前至2月初-3月中旬。近期，受天氣影響，廣西壓榨進度受阻，關注天氣后續變化是否將影響甘蔗含糖率，出現天氣炒作。雖然天氣影響對價格有所支撐，但新糖供應壓力仍然較大，且需求平淡。在無天氣意外的情況下，鄭糖無大幅上漲的動能，下跌幅度亦有限，年前仍以震蕩為主。操作上，鄭糖5月合約震蕩區間6700-6900，暫觀望。

 

　　棉花：

 

　　1、12月中旬以后，鄭棉期貨開始不斷下跌，但大跌似乎沒有過多的拉低現貨價格，現貨掛牌價格維持在14800元/噸一線波動，現貨報價則維持在15600元/噸之上，現貨市場的穩定為有采購需求的企業提供了買貨的基礎保障。從各方面來看，賣方出貨意愿不強，市場下跌幅度有限，紡企可關注現貨掛牌購入以備后期生產。據本網信息員反饋 今日，從菏澤地區多個軋花廠了解到，目前籽棉收購價格繼續下跌。菏澤巨野地區最高價收到7.56元/公斤，最低價收7.44元/公斤；菏澤成武白浮圖地區，由于棉花質量差些，收購均價在7.44元/公斤。

 

　　2、ICE期棉周五縮量小跌，盤中觸及逾一周低位，本周錄得兩個月來最大周線跌幅。ICE 3月期棉合約周五收跌0.07美分，或0.10%，報每磅72.27美分。