橡膠：基本面有一定支撐 建議多單持有

 

　　2：美國12月零售銷售環(huán)比不及預(yù)期，PPI同比創(chuàng)2014年9月以來新高。美國12月零售銷售環(huán)比0.6%，不及預(yù)期。本次增速較上月提高的主要原因在于汽車銷售強勁，其他一些零售行業(yè)的頹勢因而被抵消。PPI同比1.6%，表明通脹率進一步接近美聯(lián)儲目標(biāo)水平。

 

　　3：媒體：英國首相May準(zhǔn)備硬脫歐。英國星期日電訊報稱，英國首相May將在下周二的講話中，表明她愿意犧牲英國單一市場和關(guān)稅聯(lián)盟成員國身份，以結(jié)束人口自由流動。“硬脫歐”將平息她所在政黨中疑歐派的質(zhì)疑聲，但或許會招致親歐派對她把硬脫歐置于對經(jīng)濟保護之前的批評。

 

　　國內(nèi)：

 

　　1：2016年各省市GDP成績單陸續(xù)出爐，重慶增速超10%再次領(lǐng)跑。目前全國有多個省市的2016年GDP數(shù)據(jù)出爐，各區(qū)域間的經(jīng)濟增速差距較大，其中重慶GDP增速超過10%，處于領(lǐng)跑地位。北京、上海增速均處于全國平均水平的6.7%。山西省低于目標(biāo)增速，同比增速4.5%。

 

　　2：新華社：IPO常態(tài)化可以“給力”實體經(jīng)濟。新華社援引分析觀點稱，IPO節(jié)奏的加快在很大程度上恢復(fù)了股市的融資功能。目前IPO企業(yè)的規(guī)模相對較小，融資額度也不大，只要符合IPO的要求，這些企業(yè)都應(yīng)該平等地享有在股票市場融資的權(quán)利。

 

　　3：央行節(jié)前投放資金：開展3055億MLF操作。央行開展3055億MLF操作。其中，6個月期1230億、1年期1825億，利率與上期持平，分別為2.85%、3.0%。周五有1015億6個月期MLF到期。公開市場單日凈回籠700億，結(jié)束了此前連續(xù)四日凈投放格局。

 

　　交易提示：國企改革預(yù)期偏暖提振市場，但供給加速不利市場估值，期指震蕩偏弱。

 

　　國債期貨：

 

　　1、央行節(jié)前投放資金：開展3055億MLF操作。

 

　　央行開展3055億MLF操作。其中，6個月期1230億、1年期1825億，利率與上期持平，分別為2.85%、3.0%。周五有1015億6個月期MLF到期。公開市場單日凈回籠700億，結(jié)束了此前連續(xù)四日凈投放格局。

 

　　2、大漲300點，離岸人民幣盤中升破6.83關(guān)口！

 

　　周五早間人民幣兌美元中間價報6.8909，為1月6日來最高，較上日中間價6.9141漲232點，創(chuàng)一周來最大漲幅。離岸人民幣兌美元盤中最高達6.8279，日內(nèi)漲逾300點。周五夜盤，在岸人民幣（CNY）兌美元收報6.9022元，較周四下挫121點。北京時間周六早6點，離岸人民幣（CNH）兌美元紐約尾盤上漲166點或0.24%，報6.8430元，本周累漲0.53%或367點。

 

　　3、媒體：英國首相May準(zhǔn)備硬脫歐。

 

　　英國星期日電訊報稱，英國首相May將在下周二的講話中，表明她愿意犧牲英國單一市場和關(guān)稅聯(lián)盟成員國身份，以結(jié)束人口自由流動。“硬脫歐”將平息她所在政黨中疑歐派的質(zhì)疑聲，但或許會招致親歐派對她把硬脫歐置于對經(jīng)濟保護之前的批評。

 

　　交易提示：央行開始投放跨節(jié)資金，短期資金面較為寬松，資金面擔(dān)憂有所緩和，但中期壓力仍在，期債震蕩。僅供參考

 

　　有色金屬：

 

　　1、中國12月出口再度下滑，進口略超預(yù)期。今日中國海關(guān)總署發(fā)布進出口數(shù)據(jù)顯示，按美元計，中國12月出口同比-6.1%，預(yù)期-4%，前值由0.1%修正為-1.6%；中國12月進口同比3.1%，預(yù)期3%，前值由6.7%修正為4.7%；中國12月貿(mào)易帳408.2億美元，預(yù)期475.5億美元，前值由446.1億美元修正為442.3億美元。

 

　　2、中國12月份進口未鍛造的銅及銅材49萬噸，同比增長2.9%。海關(guān)總署公布的數(shù)據(jù)顯示，中國12月份進口未鍛造的銅及銅材49萬噸，11月份進口未鍛造的銅及銅材38 萬噸。1-12月份未鍛造的銅及銅材進口總量為495萬噸；去年同期累計481萬噸，同比增長2.9%。

 

　　3、俄羅斯1-11月鋁出口增加，鎳及銅出口下降。莫斯科消息，俄羅斯聯(lián)邦海關(guān)總署公布的數(shù)據(jù)顯示，1-11月，俄羅斯向獨聯(lián)體以外國家出口的鋁較去年同期增加10.88萬噸，而鎳及銅出口下降。

 

　　4、倫敦時間1月13日17:00（北京時間1月14日01:00），三個月期銅收盤沒有成交，最后買盤報每噸5，909美元，上漲1.2%。三個月期鋁上漲1.1%，收報每噸1，809美元。三個月期鎳收漲1.7%，報每噸10，450美元。三個月期鋅收高2.3%，報每噸2，791美元。三個月期鉛大漲4.8%，報每噸2，224美元。三個月期錫收高0.4%，報每噸21，145美元。

 

　　交易提示：美元回落以及需求改善預(yù)期提振銅價，建議多單謹慎持有。鋅鋁多單持有。

 

　　貴金屬：

 

　　1、美國12月零售銷售環(huán)比不及預(yù)期，PPI同比創(chuàng)2014年9月以來新高。美國12月零售銷售環(huán)比0.6%，不及預(yù)期。本次增速較上月提高的主要原因在于汽車銷售強勁，其他一些零售行業(yè)的頹勢因而被抵消。PPI同比1.6%，表明通脹率進一步接近美聯(lián)儲目標(biāo)水平。

 

　　2、馬里2016年黃金產(chǎn)量增加0.4噸。馬里礦業(yè)部近日稱，馬里2016年生產(chǎn)了50.9噸黃金，高于2015年生產(chǎn)的50.5噸。馬里是非洲第三大黃金生產(chǎn)國，位列南非及加納之后，黃金產(chǎn)量增加部分是受澳大利亞Resolute Mining公司運營的Syama礦產(chǎn)量改善提振。

 

　　3、1月13日SPDR黃金持倉增加0.37%，iShares白銀凈持倉持平。全球最大黃金上市交易基金（ETF）--SPDR GOLDTrust1月13日上周五黃金持倉增加2.96噸至807.96噸，同期全球最大白銀ETF--iShares Silver Trust的白銀凈持倉持平。

 

　　4、紐約時間1月13日13:30（北京時間1月14日02:30），交投最活躍的COMEX 2月期金合約收跌3.6美元，或0.3%，結(jié)算價報每盎司1，196.20美元。3月白銀期貨收跌6美分，結(jié)算價報每盎司16.765美元。

 

　　交易提示：美元和美債收益率下跌支撐金價上漲，SPDR黃金ETF持倉近兩個月來首次增持，黃金多單持有。

 

　　動力煤、焦煤、焦炭、鋼材：

 

　　1、經(jīng)河北省環(huán)境應(yīng)急與重污染天氣預(yù)警中心與中國環(huán)境監(jiān)測總站和省環(huán)境氣象中心聯(lián)合會商，預(yù)計1月14日至18日前后我省將出現(xiàn)一次重污染過程，區(qū)域一（石家莊、保定、廊坊、邢臺、衡水、邯鄲、定州、辛集市）14日至18日將達到區(qū)域紅色預(yù)警水平，區(qū)域二（唐山、滄州市）15日至18日將達到區(qū)域橙色預(yù)警水平。區(qū)域一城市（石家莊、保定、廊坊、邢臺、衡水、邯鄲、定州、辛集市）啟動Ⅰ級應(yīng)急響應(yīng)，區(qū)域二（唐山、滄州市）啟動Ⅱ級應(yīng)急響應(yīng)。

 

　　2、15日在此間召開的湖北省第十二屆人民代表大會第五次會議上，湖北省代省長王曉東在政府工作報告中說，該省將在兩年內(nèi)關(guān)閉全部煤炭生產(chǎn)企業(yè)。王曉東表示，2017年該省將堅持用市場化法治化方式去產(chǎn)能，分類推進重點行業(yè)壓減過剩產(chǎn)能，依法依規(guī)處置“僵尸企業(yè)”，淘汰落后產(chǎn)能。同時，加快十大行業(yè)清潔化改造，支持風(fēng)能、太陽能(行情000591,買入)、生物質(zhì)能等可再生能源發(fā)展。

 

　　3、上周鋼材市場價格小幅反彈，在去產(chǎn)能政策的刺激下，期貨市場率先大幅走強，帶動現(xiàn)貨價格出現(xiàn)上漲。市場交投雖有轉(zhuǎn)好，但在春節(jié)臨近下，終端需求將至冰點，商家操作仍以積極出貨為主，價格上漲后基本處于有價無市的狀態(tài)。隨著期貨拉升熱度的減退，鋼坯價格下跌50至2840元/噸，雖然鋼廠繼續(xù)挺價，但考慮到節(jié)前需求停滯。綜合預(yù)計本周鋼材市場價格將盤整運行為主。螺紋鋼方面，全國25個主要市場HRB400（20mm）螺紋鋼價格報3340元/噸，較上一交易日價格漲6元/噸；熱軋卷板方面，全國24個市場4.75mm熱軋板卷價格報3809元/噸，較上一交易日價格跌5元/噸；中厚板方面，全國23個主要市場普20mm中板價格報3560元/噸，較上一交易日價格漲1元/噸。

 

　　4、13日鐵礦石普氏指數(shù)報80.45美元/干噸，跌0.7美元/干噸。

 

　　5、13日秦皇島港Q5500動力煤604元/噸，跌1元/噸；秦皇島港口煤炭庫存為652.5萬噸，降14.5萬噸；秦皇島港口錨地數(shù)為52艘，減6艘；秦皇島港至廣州港運費33.1元/噸，跌0.1元/噸；六大電廠煤炭庫存為14.54天，延長0.36天；六大電廠日均耗煤量68.5萬噸，減1.6萬噸。

 

　　6、13日夜盤，螺紋鋼期貨1705收3238元/噸，漲31元/噸；熱軋卷板合約1705收3609元/噸，漲32元/噸；鐵礦石期貨1705收639元/噸，漲30元/噸；焦炭期貨合約1705收1770元/噸，漲67元/噸；焦煤期貨合約1705收1312.5元/噸，漲54.5元/噸；動力煤期貨合約1705收533.8元/噸，漲8.4元/噸。

 

　　交易提示：螺紋05、熱卷05多單繼續(xù)持有；焦煤、焦炭、鐵礦石05多單謹慎持有；動力煤暫不做空。

 

　　甲醇、LLDPE、PP、PTA：

 

　　1、紐約時間1月13日14:30（北京時間1月14日3:30），NYMEX2月原油期貨合約收跌0.64美元，或1.21%，結(jié)算價報每桶52.37美元。布蘭特原油期貨收跌0.56美元或1%，報每桶55.45美元。本周下跌約3%。

 

　　2、石腦油日本520.5（-1.6）美元/噸，乙烯CFR東北亞1110（0）美元/噸，丙烯CFR中國906（1）美元/噸，PX CFR臺灣873（7.3）美元/噸。

 

　　3、甲醇現(xiàn)貨市場價格，江蘇地區(qū)低端報價2930元/噸，跌50元/噸；魯南地區(qū)低端報價2570元/噸，漲20元/噸；內(nèi)蒙古地區(qū)低端報價2150元/噸，持穩(wěn)。

 

　　4、L現(xiàn)貨價格，華北國產(chǎn)線性主流報9950元/噸，持穩(wěn)；華東線性主流報10000元/噸，持穩(wěn)；華南線性主流報10075元/噸，持穩(wěn)。

 

　　5、PP市場，華東拉絲主流報8800元/噸，漲25元/噸；華北報8700元/噸，持穩(wěn)；華南報8950元/噸，持穩(wěn)。

 

　　6、PTA現(xiàn)貨，華東PTA現(xiàn)貨送到價格報盤5315元/噸，漲25元/噸；CFR臺灣主港船貨640美元/噸，漲5美元/噸。華東聚酯切片主流報價7650元/噸。

 

　　7、甲醇主力期貨1705收2759元/噸，漲18元/噸；LLDPE主力期貨1705收10105元/噸，漲280元/噸；PP主力期貨1705收8881元 /噸，漲139元/噸；PTA主力期貨1705收5456元/噸，漲8元/噸。

 

　　交易提示：買l05拋pp05剩余頭寸持有；周邊品種沖高以及春節(jié)前運費上漲帶動甲醇走勢，甲醇05暫不做空；TA逢低做多思路，5400止損

 

　　原油

 

　　1：2017年1月16日是美國馬丁路德金紀念日假期，美盤休市，有特別交易時段

 

　　2：亞洲燃料油銷售連續(xù)兩年創(chuàng)紀錄高位

 

　　亞洲380-cst燃料油現(xiàn)貨升水周五小升，受BP持續(xù)的買興支撐，BP以較周四更高的升水購買了一艘船貨。船用燃料油市場上，最新的官方數(shù)據(jù)顯示2016年新加坡售出的船用燃料油連續(xù)第二年創(chuàng)下紀錄高位，盡管12月有所下降。2016年新加坡船用燃料油銷售量升至創(chuàng)紀錄的4，860萬噸，較2015年增長7.7%。

 

　　3：中東和俄羅斯煉廠火災(zāi)或影響1月底中質(zhì)餾分油船貨

 

　　中東和俄羅斯煉廠火災(zāi)提升了柴油和航煤的現(xiàn)貨價差。他們補充稱，印度尼西亞和印度的現(xiàn)貨需求亦支撐了價差。阿布扎比國家石油公司（ADNOC）周三稱，已撲滅TakreerRuwais煉廠的火災(zāi)，生產(chǎn)和供應(yīng)不受影響。但交易商稱，幾艘本打算在1月底裝船的中質(zhì)餾分油船貨，已被推遲，不過不能立即獲得證實。

 

　　4： 截止1月13日的一周，美國在線鉆探油井?dāng)?shù)量522座，比前周減少7座，比去年同期增加7座

 

　　5：投機商在紐約商品交易所輕質(zhì)原油期貨中持有的凈多頭減少1.5%

 

　　美國商品期貨管理委員會最新統(tǒng)計，截止1月10日當(dāng)周，紐約商品交易所原油期貨中持倉量2114656手，增加25332手。大型投機商在紐約商品交易所原油期貨中持有凈多頭433562手，比前一周減少6512手。其中多頭減少3856手；空頭增加2656手。

 

　　交易提示：:近期市場情緒轉(zhuǎn)為謹慎，VLCC運費的持續(xù)回落顯示淡季的到來。22日將召開OPEC減產(chǎn)以來的首次減產(chǎn)監(jiān)督委員會會議，按照目前公布出來的零星消息來看，減產(chǎn)的執(zhí)行可能已經(jīng)有六成左右。沙特已超額執(zhí)行減產(chǎn)，并稱將在2月份進一步執(zhí)行減產(chǎn)。

 

　　22日召開的會議預(yù)計利多可能性大，短線或有提振，但不看強勢上漲。周初幾天若沒有利多消息刺激下，或繼續(xù)維持弱勢震蕩。短線滾動操作為主，若有低位多單底倉建議投資者可長線持有。

 

　　橡膠：

 

　　1、國內(nèi)15年天膠價格，上海18900（+100）。

 

　　2、外盤CIFRSS3報價收于2680（0）美元/ 噸，馬來20號標(biāo)膠報價收2310（-20）美元/噸。

 

　　3、泰國橡膠原料價格窄幅震蕩，生膠片81.91，漲0.34；煙膠片85.99，漲0.65；膠水73.00，漲3.00；杯膠70.00，漲2.00。

 

　　4、中石化華東銷售公司丁二烯掛牌價不變，執(zhí)行21500元/噸。上海金山12萬噸/年丁二烯裝置正常運行。鎮(zhèn)海煉化16.5萬噸/年丁二烯裝置正常開工。揚子石化丁二烯產(chǎn)能共22萬噸/年。產(chǎn)品主要自用和互供為主，少量外銷。

 

　　5、合成膠價，丁苯膠1502齊魯石化華東23750（-500），順丁膠BR9000齊魯石化華東25500（0）。

 

　　6、中汽協(xié)：2016年，我國汽車產(chǎn)銷分別完成2811.9萬輛和2802.8萬輛，比2015年分別增長14.5%和13.7%，分別高于2015年11.2個和9.0個百分點，產(chǎn)銷總量再創(chuàng)歷史新高。

 

　　7、上期所天然橡膠期貨倉單報249560（+2210）。

 

　　交易提示：東南亞主產(chǎn)區(qū)處于高產(chǎn)期，不過整體原料收購價格高企，美金市場價格受到國內(nèi)盤面影響寬幅震蕩。國內(nèi)產(chǎn)區(qū)進入停割期，現(xiàn)貨價格有所抗跌，全乳膠、合成膠價差收斂至低位，現(xiàn)貨價格存在一定支撐，關(guān)注后市現(xiàn)貨資源。當(dāng)前國內(nèi)輪胎廠開工率維持穩(wěn)定，下游工廠剛需短期穩(wěn)定，由于出口訂單較好，預(yù)計輪胎廠開工率短期穩(wěn)定。中長期重卡銷量有利多預(yù)期，基本面有一定支撐，泰國南部、馬來西亞發(fā)生水災(zāi)嚴重阻礙割膠進度，建議多單持有。

 

　　豆類、油脂類：

 

　　1、巴西馬托格羅索州農(nóng)業(yè)及經(jīng)濟研究所（IMEA）周五報告稱，截至周五，巴西頭號大豆產(chǎn)區(qū)-

 

　　馬托格羅索州的大豆收割工作已完成5.3%，去年同期為2%。得益于降雨充沛，去年馬托格羅索州農(nóng)戶提前播種大豆，因此也提前收割。IMEA大豆市場專家AnGElo Luís Ozelame預(yù)測稱，該州已收割150萬噸大豆。

 

　　2、截止1月13日，國內(nèi)豆油商業(yè)庫存總量96.84萬噸，較上周同期的92.05萬噸增4.79萬噸，增幅為5.2%，較去年同期的84萬噸增12.84萬噸增15.29%。

 

　　3、截止1月13日，全國港口食用棕櫚油庫存41.62萬，較上月同期的29.62萬噸增12萬噸，增幅40.5%，較去年同期87.13降45.51萬噸，降幅52.2%。

 

　　交易提示：美國農(nóng)業(yè)部下調(diào)單產(chǎn)和種植面積，導(dǎo)致期末庫存下降，后期或上調(diào)出口，期末庫存有望進一步下降。但巴西大豆收割進度遠超去年同期，擠壓美豆出口。南美天氣仍有不確定性，對期價仍有支撐。國內(nèi)豆粕油脂維持觀望。

 

　　白糖：

 

　　1、 據(jù)外電1月13日消息，巴西甘蔗行業(yè)組織UniCA周五在一份報告中稱，巴西中南部地區(qū)在12月下半月僅生產(chǎn)了12.7萬噸糖，遠低于上半月生產(chǎn)的37.9萬噸，因糖廠基本結(jié)束2016/17年度甘蔗壓榨。中南部地區(qū)是巴西主要甘蔗種植帶，該地區(qū)的糖廠在12月下半月壓榨了300萬噸甘蔗，上半月甘蔗壓榨量為722萬噸。中南部地區(qū)約有300家糖廠，Unica稱1月初只有15家在運營。這是因2016年大多數(shù)時間里天氣良好，令甘蔗壓榨進程穩(wěn)定。報告稱，12月甘蔗產(chǎn)糖率較去年同期下降19%，因2016年上半年的霜凍及強干旱對田地造成負面影響。Unica預(yù)期一些糖廠將在3月恢復(fù)運營，較以往提前壓榨2017/18年度甘蔗，因行業(yè)有一個長間作期且有足夠的時間調(diào)整設(shè)備為新榨季做準(zhǔn)備。

 

　　2、 據(jù)道瓊斯1月13日消息，本周印度糖價觸及七年高位，因需求改善且供應(yīng)下降。經(jīng)紀公司Angel Commodities的分析師們在一份報告中稱，2016年10月至2017年9月期間印度糖產(chǎn)量可能下降至2，200萬噸，較之前的預(yù)估減少4.3%，因甘蔗短缺將使該國主要生產(chǎn)邦Maharashtra邦的糖廠將提前關(guān)閉。在當(dāng)前年度中，Maharashtra邦糖產(chǎn)量可能下降40%至500萬噸。印度政府已經(jīng)表示庫存足以滿足當(dāng)?shù)氐男枨蟛⒎Q不考慮削減進口關(guān)稅。

 

　　3、 ICE原糖期貨周五下滑，為四個交易日內(nèi)首次下跌。ICE 3月原糖期貨收跌0.24美分，或1.2%，報每磅20.52美分。倫敦3月白糖期貨收低4.80美元，或0.9%，報每噸534.60美元。

 

　　交易提示：原糖下跌。除云南外的三大蔗糖主產(chǎn)區(qū)糖廠已全部開榨，比往年提速，預(yù)計16/17年度庫存高峰期也將提前至2月初-3月中旬。近期，受天氣影響，廣西壓榨進度受阻，關(guān)注天氣后續(xù)變化是否將影響甘蔗含糖率，出現(xiàn)天氣炒作。雖然天氣影響對價格有所支撐，但新糖供應(yīng)壓力仍然較大，且需求平淡。在無天氣意外的情況下，鄭糖無大幅上漲的動能，下跌幅度亦有限，年前仍以震蕩為主。操作上，鄭糖5月合約震蕩區(qū)間6700-6900，暫觀望。

 

　　棉花：

 

　　1、12月中旬以后，鄭棉期貨開始不斷下跌，但大跌似乎沒有過多的拉低現(xiàn)貨價格，現(xiàn)貨掛牌價格維持在14800元/噸一線波動，現(xiàn)貨報價則維持在15600元/噸之上，現(xiàn)貨市場的穩(wěn)定為有采購需求的企業(yè)提供了買貨的基礎(chǔ)保障。從各方面來看，賣方出貨意愿不強，市場下跌幅度有限，紡企可關(guān)注現(xiàn)貨掛牌購入以備后期生產(chǎn)。據(jù)本網(wǎng)信息員反饋 今日，從菏澤地區(qū)多個軋花廠了解到，目前籽棉收購價格繼續(xù)下跌。菏澤巨野地區(qū)最高價收到7.56元/公斤，最低價收7.44元/公斤；菏澤成武白浮圖地區(qū)，由于棉花質(zhì)量差些，收購均價在7.44元/公斤。

 

　　2、ICE期棉周五縮量小跌，盤中觸及逾一周低位，本周錄得兩個月來最大周線跌幅。ICE 3月期棉合約周五收跌0.07美分，或0.10%，報每磅72.27美分。